江蘇神通逾3億收購中石油法蘭供應商拓展產(chǎn)業(yè)鏈

信息來源：發(fā)布時間：[2015年09月16日]

工業(yè)閥門企業(yè)江蘇神通閥門股份有限公司9月7日晚間發(fā)布公告，公司擬通過非公開發(fā)行股份和支付現(xiàn)金相結合的方式購買無錫法蘭100%股權，交易作價33,000 萬元。公司股票繼續(xù)停牌。

公告顯示，本次交易中，上市公司擬向交易對方支付現(xiàn)金對價 13,200.00 萬元。同時，公司擬以24.47 元/股，向無錫法蘭股東許建平發(fā)行 4,409,890 股，向王其明發(fā)行 1,840,825 股，向楊喜春發(fā)行 1,840,825 股。本次交易完成后，許建平、王其明和楊喜春分別持有上市公司 2.04%、0.85%和 0.85%的股份，吳建新持有上市公司 20.79%的股份，仍是上市公司的實際控制人。

據(jù)介紹，無錫法蘭是國內(nèi)法蘭制造領域具備較高市場影響力的專業(yè)廠商之一，產(chǎn)品主要應用于石油石化和核電行業(yè)，目前是中石油、中石化、中海油、中國核電工程有限公司、中廣核工程有限公司等供應商，營收位居國內(nèi)同行業(yè)領先水平。根據(jù)資產(chǎn)基礎法評估，無錫法蘭凈資產(chǎn)賬面價值 23,957.30 萬元，股東全部權益評估價值為 33,135.20 萬元，增值率為 38.31%。

根據(jù)業(yè)績承諾，無錫法蘭 2015年、2016 年、2017 年累計實現(xiàn)的經(jīng)審計合并報表中扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤不低于6,000 萬元。

公司表示，本次交易將進一步完善上市公司的產(chǎn)業(yè)布局，提升向客戶提供成套解決方案的綜合能力，增強公司的抗風險能力和核心競爭力，并迅速積累客戶資源，快速拓展新領域業(yè)務。

不過，目前標的公司應收賬款占比較高。截至5月31日，無錫法蘭應收賬款的賬面價值為 14,605.19 萬元，占總資產(chǎn)的比例為 40.59%。公司表示，主要是標的公司下游石油石化及核電行業(yè)處于低谷，導致下游部分客戶回款速度放緩，以及產(chǎn)品質(zhì)量保證金隨著業(yè)務規(guī)模持續(xù)發(fā)展有所增長所致。股東承諾2017年12月31日的應收賬款賬面原值不高于無錫法蘭 2017 年度營業(yè)收入的 55%。

另外，標的公司凈利潤出現(xiàn)一定程度下滑。2013年、2014年無錫法蘭歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為 4,718.29 萬元、4,097.38 萬元，2015年1-5月為1,341.26萬元。（來源：證券時報）